Investornytt har belyst litt om Hexagon Composites i noen saker denne sommeren. Stingray grunder John Breivik har kjøpt aksjer for nær 100 millioner – nå får han selskap av Dnb som kun nettokjøper aksjer omlag to ganger i uken.
Ferske aksjonærlister viser at Verdipapirfondet DNB har kjøpt jevnt og trutt siden 1. juli.
Et av de mest shortede selskapene på Oslo Børs
Selskapets aksjekurs har i lengre tid vandret mellom 16 og 20 kroner. Selskapets aksjer er betydelig shortet av utenlandske aktører viser oppdateringer fra Finanstilsynet. Hele 13,34% av aksjene er lånt ut til i hovedsak amerikanske kvantefond og eller hegdefond.
Siste dagene har man også sett en rekke kjente aktører kjøpe aksjer i selskapet. En av de mest aggressive kjøperne er Stavern Helse og Forvaltning med nær en million aksjer nettokjøpt siste dagene.
Kursmål 30 NOK
Etter kvartalspresentasjonen sist uke – har et par meglerhus justert estimatene noe, men ser fortsatt nær 100% oppside for selskapet.
ABG Sundal Collier nedjusterer kursmålet på Hexagon Composites til 30 kroner fra 40 kroner og gjentar kjøpsanbefaling på aksjen, ifølge en oppdatering søndag.
Med estimatene for 2025 betydelig nedjustert fremstår verdsettelsen som mindre attraktiv på kort sikt. Hexagon, ekskludert Hexagon Purus, handles til rundt 12 ganger estimert ebitda for 2025, sammenlignet med 13–15 ganger historisk, ifølge meglerhuset.
«Multippelen faller imidlertid til rundt 6 ganger i 2026, noe som antyder at det fortsatt er oppside i caset på lengre sikt. Vi gjentar derfor kjøpsanbefalingen, men kutter kursmålet til 30 kroner, noe som tilsvarer 10 ganger estimert ebitda i 2026 – en rabatt til det historiske intervallet som følge av usikkerhet rundt estimatene», skriver ABG Sundal Collier.
EB, Pareto Securities og Danske Bank kutter kursmålene på Hexagon Composites etter gårsdagens kvartalsrapport.
Pareto Securities og Danske Bank kutter kursmålene på Hexagon Composites til henholdsvis 25 kroner (34) og 23 kroner (27). Begge meglerhusene gjentar en kjøpsanbefaling, ifølge analyser fra meglerhusene torsdag og fredag.
«Andre kvartal var svakt, og Mobile Pipeline slet på grunn av forsinkelser i kundeinvesteringer. Vi mener at forventningene bør senkes for 2025, og delvis 2026, men det er fortsatt lyspunkter for Mobile Pipeline (ordrer utenfor USA) og Fuel Systems (konvertering av pilotprosjekter til større ordrer), noe som fører til et sterkt potensial for en aksjekursutløser», skriver Danske Bank.
SEB kutter sitt kursmål til 30 kroner, fra tidligere 36 kroner. Kjøpsanbefalingen gjentas.
